|
| 厦门信达(000701)经营总结 | | 截止日期 | 2026-06-30 | | 信息来源 | 2026年中期报告 | | 经营情况 | 第三节管理层讨论与分析
三、主营业务分析
概述
参见“一、报告期内公司从事的主要业务”相关内容。
公司报告期利润构成或利润来源没有发生重大变动。
营业收入构成
公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近1期按报告期末口径调整后的主营业务数据
□适用 不适用
四、非主营业务分析
适用□不适用
投资收益 363,715,271.87 67.11% 主要是对联营企业的投资收益，以及公司为配套供应链业务的现货经营，所持有商品衍生品合约和外汇衍生品合约的处置损益公允价值变动损益 23,661,819.74 4.37% 主要是商品和外汇衍生品合约未交割时产生的公允价值变动损益资产减值 -274,315,481.89 -50.62% 主要是计提固定资产等长期资产减值准备及存货跌价准备营业外收入 401,500,986.02 74.09% 主要是赔偿及违约金收入等营业外支出 697,388.61 0.13% 主要是违约金支出等其他收益 18,705,546.95 3.45% 主要是本期计入当期损益的各项政府补助
五、资产及负债状况分析
1、资产构成重大变动情况
务，相关子公司的固定资产不再纳入合并范围在建工程 106,401,421.80 0.65% 88,674,090.77 0.61% 0.04%使用权资产 26,643,652.74 0.16% 232,463,893.83 1.61% -1.45%合同负债 500,165,636.48 3.07% 466,518,051.64 3.23% -0.16%租赁负债 15,819,453.42 0.10% 167,086,991.52 1.16% -1.06%务，相关子公司的应付票据不再纳入合并范围
2、主要境外资产情况
适用□不适用
资产的具体内容 形成
原因 资产规模 所在地 运营模式 保障资产安全性的控制措施 收益状况 境外资产占公司净资产的比重 是否存在重大减值风险香港信达诺有限公司 投资 总资产134,943.64万元 香港 国际贸易，贸易咨询服务 全资子公司 本期净利润-152.07万元 11.89% 否信达资源（新加坡）有限公司 投资 总资产73,350.71万元 新加坡 进出口贸易 全资子公司 本期净利润-105.28万元 16.69% 否XINDECOIOTMALAYSIASDN.BHD. 投资 总资产7,746.61万元 马来西亚 电子标签生产、销售 全资子公司 本期净利润-611.78万元 2.39% 否其他情况说明 无
3、以公允价值计量的资产和负债
适用□不适用
4、截至报告期末的资产权利受限情况
六、投资状况分析
1、总体情况
适用□不适用
2、报告期内获取的重大的股权投资情况
□适用 不适用
3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况
□适用 不适用
4、金融资产投资
（1）证券投资情况
适用□不适用
（2）衍生品投资情况
适用□不适用
1）报告期内以套期保值为目的的衍生品投资
适用□不适用具体原则，以及与上一报告期相比是否发生重大变化的说明 未发生重大变化报告期实际损益情况的说明 公司套期保值衍生品合约具有明确的业务基础。报告期内，公司对日常经营中所面临的汇率、利率及价格风险的风险管理符合预期。套期保值效果的说明 公司主要以套期保值为目的开展相关衍生品业务，用于锁定成本、规避日常经营中所面临的汇率、利率及价格风险，增强公司的财务稳健性。公司所开展的衍生品业务均与公司日常经营紧密联系，并建立完善的风控措施。衍生品投资资金来源 开展外汇衍生品业务、商品衍生品业务及商品套期保值等业务，公司及控股子公司根据与金融机构签订的协议缴纳一定比例的保证金或权利金，该保证金或权利金使用公司及控股子公司的自有资金或抵减金融机构对公司及控股子公司的授信额度。报告期衍生品持仓的风险分析及控制措施说明（包括但不限于市场风险、流动性风险、信用风险、操作风险、法律风险等） 开展外汇衍生品业务主要存在汇率波动和收汇预测风险。公司在签订合约时按照公司预测的收汇期、付汇期和金额进行交易，所有外汇衍生品业务均有正常的贸易背景。公司根据《期货和衍生品投资管理制度》的规定，监控业务流程，评估风险，监督和跟踪交易情况。开展商品衍生品业务主要存在市场风险和流动性风险。公司认真按照《期货和衍生品投资管理制度》等规定来安排计划、审批、指令下达、操作、稽查、审计等环节并进行相应的管理。公司在与银行签订黄金租赁合约时，委托银行就租赁黄金的品种、数量，按照约定的期限和价格进行相应远期套期保值操作，无需承担融资期间黄金价格波动带来的风险。公司根据《期货和衍生品投资管理制度》的规定，对相关业务的风险控制、审批程序、后续管理等作出了明确规定，可以保证公司及控股子公司开展黄金远期购金合约的风险可控。已投资衍生品报告期内市场价格或产品公允价值变动的情况，对衍生品公允价值的分析应披露具体使用的方法及相关假设与参数的设定 公司根据外部金融机构的市场报价确定公允价值变动。涉诉情况（如适用） 不适用衍生品投资审批董事会公告披露日期（如有)2025年12月13日、2025年12月18日衍生品投资审批股东会公告披露日期（如有)2025年12月30日注：1、外汇衍生品、商品衍生品交易因笔数较多按衍生品投资类型合并披露，商品衍生品品种分别是铜、铝、铅、锌、锡、镍、不锈钢、螺纹、热卷、铁矿石、焦煤、碳酸锂等。
2、上述衍生品期末投资金额仅列示尚未实物交割/对冲平仓的合约金额，实际在手期货合约签署时间未超过2026年度已审批期限。
3、上表不存在必然的勾稽关系。
2）报告期内以投机为目的的衍生品投资
□适用 不适用公司报告期不存在以投机为目的的衍生品投资。
5、募集资金使用情况
适用□不适用
（1）募集资金总体使用情况
适用□不适用
（2） 报告期末募
集资金使用
比例（3）=
（2）/
（1） 报告期
内变更
用途的
募集资
金总额 累计变
更用途
的募集
资金总
额 累计变
更用途
的募集
资金总
额比例 尚未使用
募集资金
总额 尚未使用募集
资金用途及去
向 闲置两
年以上
募集资
金金额
2022年 向特
定对
象发
行股
票2023年06
月30
日 70,879.69 69,996.41 2,151.96 43,116.56 61.60% 25,543.31 截至2026年6月30日，除暂时补充流动资金25,299.00万元外，其余尚未使用的募集资金存放于募集资金专户。合计 -- -- 70,879.69 69,996.41 2,151.96 43,116.56 61.60% 25,543.31 --募集资金总体使用情况说明：公司于2022年申请，并于2023年向特定对象发行股票136,569,730股，每股发行价格为人民币5.19元，募集资金总额为70,879.69万元，扣除发行费用后实际募集资金净额为69,996.41万元。公司报告期内使用募集资金2,151.96万元，累计使用募集资金43,116.56万元，节余募集资金永久补充流动资金1,478.31万元，累计募集资金利息收入扣除手续费后净额为141.77万元，募集资金余额为25,543.31万元。截至2026年6月30日，除暂时补充流动资金25,299.00万元外，其余尚未使用的募集资金存放于募集资金专户。公司于2025年12月4日、2025年12月29日召开董事会、股东会，审议通过《关于出售资产暨关联交易的议案》，将汽车经销业务整体出售，出售标的公司包括厦门信达国贸汽车集团股份有限公司，并于2026年3月12日完成交割。鉴于厦门信达国贸汽车集团股份有限公司及其部分子公司为2022年度向特定对象发行股票募投项目中的已结项募投项目“新能源车经营网点建设项目”“4S店升级改造项目”“收购福州雷萨少数股权项目”的实施主体，故该交易同时涉及部分募投项目转让。具体内容详见公司披露的2025-80、2026-13号公告。
（2）募集资金承诺项目情况
适用□不适用
(2) 截至期末
投资进度
(3)＝
(2)/(1) 项目达到预
定可使用状
态日期 本报告
期实现
的效益 截止报
告期末
累计实
现的效
益 是否达
到预计
效益 项目可
行性是
否发生
重大变
化
承诺投资项目
2022年向特定对象发行股票2023年06月30日 RFID电子标签新建项目 生产建设 否 32,011.64 32,011.64 1,645.87 12,256.45 38.29%2028年02月 不 不适用 否信息科技研发中心建设项目 研发因） “RFID电子标签新建项目”“信息科技研发中心建设项目”受宏观经济波动、行业形势变化、项目审批等多重因素影响，公司对前述募投项目涉及的项目建设、固定资产等方面的资金投入采取了较为稳健的策略，审慎使用募集资金，一定程度上影响了项目的整体实施进度；“集团数字化升级项目”根据业务开展情况筹备建设，晚于计划进度。
公司于2025年8月21日、2025年9月26日召开董事会及监事会、股东大会，审议通过《关于调整部分募投项目实施主体、内部投资结构并延期的议案》，同意公司将“RFID电子标签新建项目”“信息科技研发中心建设项目”达到预定可使用状态日期延期至2028年2月；将“集团数字化升级项目”达到预定可使用状态日期延期至2028年6月。项目可行性发生重大化升级项目”实施主体、内部投资结构进行调整。募集资金投资项目先期投入及置换情况 适用2023年8月25日，公司董事会及监事会审议通过《关于使用募集资金置换预先投入募投项目的自筹资金的议案》，同意公司及下属子公司使用募集资金置换预先投入募投项目的自筹资金共计6,523.70万元。用闲置募集资金暂时补充流动资金情况 适用2025年9月9日，公司董事会及监事会审议通过《关于公司使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金的议案》，同意公司在确保2022年度向特定对象发行股票募投项目正常实施的前提下，使用总额不超过人民币3亿元的闲置募集资金暂时补充流动资金，该资金仅限用于主营业务相关的生产经营，使用期限为自董事会审议通过之日起不超过12个月，在前述额度及期限内，资金可以循环使用，到期前或募投项目需要时及时归还至公司募集资金专用账户。项目实施出现募集资金结余的金额及原因 适用公司于2024年9月20日、2024年10月9日召开董事会及监事会、股东大会，审议通过《关于部分募投项目结项并将节余募集资金永久补充流动资金的议案》，同意公司对2022年度向特定对象发行股票募投项目中的“新能源车经营网点建设项目”“4S店升级改造项目”“收购福州雷萨少数股权项目”结项，并将前述募投项目募集资金专户节余资金永久补充流动资金。上述募投项目的节余募集资金1,478.31万元（含利息收入扣减手续费后净额6.79万元）已转入公司一般银行账户并永久补充流动资金，相关募集资金专户已办理完成销户手续，与之对应的《募集资金四方监管协议》随之终止。
在上述募投项目的实施过程中，公司认真遵守募集资金使用的有关规定，本着合理、有效、节约的原则，科学审慎使用募集资金，在保证募投项目质量的前提下，加强项目建设各个环节成本费用的控制、监督和管理，合理降低项目总投入，形成了一定的募集资金节余。尚未使用的募集资金用途及去向 截至2026年6月30日，除暂时补充流动资金25,299.00万元外，其余尚未使用的募集资金存放于募集资金专户。募集资金使用及披露中存在的问题或其他情况 不适用
（3）募集资金变更项目情况
□适用 不适用
公司报告期不存在募集资金变更项目情况。
七、重大资产和股权出售
1、出售重大资产情况
□适用 不适用
公司报告期未出售重大资产。
2、出售重大股权情况
适用□不适用
交易对方 被出售股
权 出售
日 交易价格
如期实施，如未按计划实施，应当说明原因及公司已采取的措施 披露日期 披露索引厦门正通汽车集团有限公司 厦门信达国贸汽车集团股份有限公司100%股权2026年03月12日 62,479.5一步回收资源，并将资源转化聚焦到优势核心业务中 0.28% 以评估价值为依据，经双方协商后确定成交价格 是 交易对方与公司受同一控股股东控制 是 是2025年12月06日 《厦门信达股份有限公司关于出售资产暨关联交易的公告》及进展公告，公告编号：2025-80、2026-13、2026-37，详见巨潮资讯网通达集团（中国）有限公司、升涛发展有限公司 国贸汽车（泰国）有限公司100%股权2026年03月12日 2,220.28 0.71 本次交易有助于公司解决在汽车经销领域存在的业务相同或相似情况，同时进一步回收资源，并将资源转化聚焦到优势核心业务中 0.24% 以评估价值为依据，经双方协商后确定成交价格 是 交易对方与公司受同一控股股东控制 是 是2025年12月06日 《厦门信达股份有限公司关于出售资产暨关联交易的公告》及进展公告，公告编号：2025-80、2026-13、2026-37，详见巨潮资讯网
八、主要控股参股公司分析
适用□不适用
1、香港信达诺有限公司净利润同比减少，主要是本期投资收益减少。
2、信达资源（新加坡）有限公司净利润同比下降，主要是本期营业规模下降，毛利减少。
3、厦门市信达安贸易有限公司净利润同比下降，主要是本期营业规模下降，毛利减少。
4、厦门市信达光电科技有限公司净利润同比下降，主要是本期计提固定资产减值准备增加。
5、厦门信达物联科技有限公司净利润同比下降，主要是本期营业收入同比下降。
6、厦门信达智慧物联网技术服务有限公司净利润同比增加，主要是本期营业规模上升，业务毛利增加，以及对联营企业投资收益增加。
7、厦门国贸数字科技有限公司净利润同比增加，主要是本期规模上升，项目毛利增加。
8、青铜峡铝业股份有限公司净利润同比增加，主要是本期铝产品毛利率上升。
九、公司控制的结构化主体情况
十一、市值管理制度和估值提升计划的制定落实情况
公司是否制定了市值管理制度。
□是 否
公司是否披露了估值提升计划。
□是 否
十二、“质量回报双提升”行动方案贯彻落实情况
公司是否披露了“质量回报双提升”行动方案公告。□是 否
|
|