|
| 北新路桥(002307)经营总结 | | 截止日期 | 2026-06-30 | | 信息来源 | 2026年中期报告 | | 经营情况 | 第三节 管理层讨论与分析
三、主营业务分析
概述
参见“一、报告期内公司从事的主要业务”相关内容。
降所致。
经营活动产生的现金
流量净额 -964,083,828.97 274,560,979.75 -451.14% 主要原因：一是本期收入同比下降，直接导致当期现金流入规模下降；二是部分项目工程已完工未结算，对应的债权未最终确权，工程款暂未收回。投资活动产生的现金流量净额 -243,625,916.18 -803,327,695.19 -69.67% 主要系本期宿固高速公路项目进入运营期，投资购建资产支付的现金同比下降。筹资活动产生的现金流量净额 168,083,945.09 2,073,830,717.73 -91.90% 主要系本期筹资活动收到的现金大幅下降，偿还债务支付的现金同比增长导致。现金及现金等价物净增加额 -1,039,306,850.41 1,545,824,875.72 -167.23% 主要系本期经营活动现金流量净额、筹资活动现金流量净额同比下降所致。公司报告期利润构成或利润来源发生重大变动□适用 不适用公司报告期利润构成或利润来源没有发生重大变动。营业收入构成
四、非主营业务分析
□适用 不适用
五、资产及负债状况分析
1、资产构成重大变动情况
2、主要境外资产情况
□适用 不适用
3、以公允价值计量的资产和负债
□适用 不适用
4、截至报告期末的资产权利受限情况
六、投资状况分析
1、总体情况
适用 □不适用
2、报告期内获取的重大的股权投资情况
□适用 不适用
3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况
适用 □不适用
4、金融资产投资
（1） 证券投资情况
□适用 不适用
公司报告期不存在证券投资。
（2） 衍生品投资情况
□适用 不适用
公司报告期不存在衍生品投资。
5、募集资金使用情况
适用 □不适用
（1） 募集资金总体使用情况
适用 □不适用
（1） 本期
已使
用募
集资
金总
额 已累
计使
用募
集资
金总
额
（2） 报告
期末
募集
资金
使用
比例
（3）
=
（2）
/
（1） 报告
期内
变更
用途
的募
集资
金总
额 累计
变更
用途
的募
集资
金总
额 累计
变更
用途
的募
集资
金总
额比
例 尚未
使用
募集
资金
总额 尚未
使用
募集
资金
用途
及去
向 闲置
两年
以上
募集
资金
金额
2025年 向特
定对
象发
行股
票2025年12
月26
日 154,8
58.4 153,2
23.68 119,0
00 153,2
等。 0
合计 -- -- 154,858.4 153,223.68 119,000 153,2截至2026年6月30日，公司实际已累计使用募集资金1,532,236,775.42元（不含扣除的发行费用、银行利息及手续费等），其中：2026年上半年使用募集资金1,190,000,000.00元，2025年度使用募集资金342,236,775.42元。募集资金专户余额为1,106,230.35元。
（2） 募集资金承诺项目情况
适用 □不适用
(1) 本报
告期
投入
金额 截至
期末
累计
投入
金额
(2) 截至
期末
投资
进度
(3)
＝
(2)/
(1) 项目
达到
预定
可使
用状
态日
期 本报
告期
实现
的效
益 截止
报告
期末
累计
实现
的效
益 是否
达到
预计
效益 项目
可行
性是
否发
生重
大变
化
承诺投资项目
宿州
至固
镇高
速公
路项
目
（G3
京台
高速
公路
复
线）2025年12
月26
日 生产
建设 生产
建设 否 119,
000 119,
000 119,
000 119,
000 100.
00%2026年08
月31
日 不适
用 否
补充
流动
资金2025年12
月26
日 补流 补流 否 46,0
00 34,2
8 100.
00%2026年08
月31
日 不适
用 否
承诺投资项目小计 -- 165,000 153,223.68 119,000 153,223.68 -- -- -- --超募资金投向无2026年12月31日 无 无 否 不适用 否合计 -- 165,000 153,223.68 119,000 153,223.未达到计划进度、预计先投入募投项目及已支付发行费用的自筹资金共计1,190,877,818.36元。用闲置募集资金暂时补充流动资金情况 不适用项目实施出现募集资金结余的金额及原因 不适用尚未使用的募集资金用途及去向 尚未使用的募集资金存放于公司开立的募集资金专户，将用于支付募投项目发行费用等。募集资金使用及披露中存在的问题或其他情况 公司严格按照《上市公司募集资金监管规则》和深圳证券交易所发布的《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第1号——主板上市公司规范运作》等相关法律法规、规范性文件和公司《募集资金使用管理制度》等有关规定管理和使用募集资金，并及时、真实、准确、完整地履行相关信息披露义务，募集资金存放、使用、管理及披露不存在违规情形。
（3） 募集资金变更项目情况
□适用 不适用
公司报告期不存在募集资金变更项目情况。
七、重大资产和股权出售
1、出售重大资产情况
□适用 不适用
公司报告期未出售重大资产。
2、出售重大股权情况
□适用 不适用
八、主要控股参股公司分析
适用 □不适用
九、公司控制的结构化主体情况
□适用 不适用
十一、市值管理制度和估值提升计划的制定落实情况
公司是否制定了市值管理制度。
是 □否
公司是否披露了估值提升计划。
□是 否
为了加强本公司市值管理工作，进一步规范公司市值管理行为，切实保护公司投资者特别是中小投资者的合法权益，提升公司投资价值，实现可持续发展，根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《国务院关于加强监管防范风险推动资本市场高质量发展的若干意见》《上市公司监管指引第 10号——市值管理》《深圳证券交易所股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司规范运作指引》及《公司章程》等有关规定，结合公司实际情况，制定了《市值管理制度》。
《市值管理制度》所称市值管理，是指公司以提高公司质量为基础，为提升公司投资价值和股东回报能力而实施的战略管理行为。
公司应当牢固树立回报股东意识，采取措施保护投资者尤其是中小投资者利益，诚实守信、规范运作、专注主业、稳健经营，以新质生产力的培育和运用，推动经营水平和发展质量提升，并在此基础上做好投资者关系管理，提高信息披露质量和透明度，必要时积极采取措施提振投资者信心，推动上市公司投资价值合理反映上市公司质量。
公司质量是公司投资价值的基础和市值管理的重要抓手。公司应当立足提升公司质量，依法依规运用各类方式提升公司投资价值。
十二、“质量回报双提升”行动方案贯彻落实情况
公司是否披露了“质量回报双提升”行动方案公告。□是 否
|
|