|
| 万事利(301066)经营总结 | | 截止日期 | 2025-06-30 | | 信息来源 | 2025年中期报告 | | 经营情况 | 第三节管理层讨论与分析
三、主营业务分析
概述
参见“一、报告期内公司从事的主要业务”相关内容。
入所致。
所得税费用 1,151,651.02 2,737,769.40 -57.93% 主要系本年利润较上年减少，研发支出增加，应纳所得税减少所致。研发投入 20,757,238.47 17,267,949.04 20.21%经营活动产生的现金流量净额 7,463,324.07 1,840,320.68 305.54% 主要系本期加大催收力度，销售回款较多所致。投资活动产生的现金流量净额 -109,312,627.36 -118,553,924.91 7.80%筹资活动产生的现金流量净额 69,046,779.56 18,542,965.43 272.36% 主要系万事利人工智能工厂项目贷款提取所致。现金及现金等价物净增加额 -32,759,006.27 -98,094,129.40 66.60% 主要系万事利人工智能工厂项目贷款提取所致。公司报告期利润构成或利润来源发生重大变动□适用 不适用公司报告期利润构成或利润来源没有发生重大变动。截至报告期末，公司拥有直营门店共14家，总面积为1133平方米，报告期内公司直营门店店效为144.98万元/半年。营业收入排名前五的门店报告期内，公司新增直营门店2家，位于杭州，门店处于拓展期，对经营业绩不存在重大影响，但对品牌拓展起到了一定的帮助。
四、纺织服装相关行业信息披露指引要求的其他信息
1、产能情况
公司自有产能状况
本报告期 上年同期
总产能 236.40万米 234万米
产能利用率 85.37% 80.72%产能利用率同比变动超过10%□是 否是否存在境外产能□是 否
2、销售模式及渠道情况
产品的销售渠道及实际运营方式
（1）丝绸文化创意品（自有终端品牌）
吊牌价基础上给予客户一定折扣。新品上市后吊牌价通常不会再进行调整。
（2）丝绸纺织制品（非自有终端品牌）
公司丝绸纺织制品的销售模式均为直销。公司针对丝绸纺织制品配备了专业的销售和服务团队，通过行业展会、客户转介绍、网络社群营销等方式获取订单，其负责针对客户的需求设计供应方案，经双方认可后签订销售订单。丝绸纺织制品定价方式为根据每笔订单估计成本，以成本加成法确定报价。
3、销售费用及构成
广告宣传费 11,779,802.63 8,065,373.98 46.05% 主要系本期为推广品牌，加大品牌国际化孵化投入所致电子商务平台费 23,546,405.98 14,678,781.14 60.41% 主要系本期公司大力发展线上业务，平台费用增长幅度较大所致。租赁及物管费 11,293,244.17 9,086,059.21 24.29%业务招待费 3,104,130.65 2,410,819.80 28.76%折旧与摊销 2,166,556.58 1,482,367.56 46.16% 主要系营销展示中心项目计提折旧所致。办公费 884,863.73 988,611.84 -10.49%差旅费 1,262,735.69 1,017,652.80 24.08%设计检测费 1,071,573.27 1,972,055.61 -45.66% 主要系上期为促进销售加大设计服务投入所致。其他 1,790,938.47 1,987,188.72 -9.88%合 计 98,892,795.47 81,799,198.35 20.90%
4、加盟、分销
加盟商、分销商实现销售收入占比超过30%
□是 否前五大加盟商
5、线上销售
线上销售实现销售收入占比超过30%
□是 否是否自建销售平台□是 否是否与第三方销售平台合作是□否注：公司线上平台的确认收货条件是在客户确认收货且公司收到货款时确认收入，因此线上平台退货率=公司确认收入后的退货金额/公司线上平台销售金额。公司开设或关闭线上销售渠道渠道的名称 主营品牌 主要产品类别 渠道状态 关闭的具体原因 开业时间 开店期间经营情况抖音万事利家纺旗舰店 万事利 家纺 开设 /2025年02月01日 正常经营抖音万事利创意礼品旗舰店 万事利 丝巾 开设 /2025年03月01日 正常经营天猫outlet 万事利 丝巾 关闭 经营调整2022年09月01日2025年1月关店爱库存 万事利 丝巾、礼盒 关闭 经营调整2023年02月01日2025年1月关店鲸灵 万事利 丝巾、礼盒 关闭 经营调整2022年10月01日2025年1月关店好衣库 万事利 丝巾 关闭 经营调整2023年01月01日2025年1月关店说明对公司当期及未来发展的影响报告期内，线上新设平台对当期的收入贡献影响较小，对未来的影响尚无法确定。
6、代运营模式
是否涉及代运营模式
7、存货情况
注1：1年内2885.28万元，1-2年646.48万元，2-3年188.58万元，3年以上390.29万元。
注2：1年内1539.21万元，1-2年49.53万元，2-3年17.53万元，3年以上30.82万元。
注3：1年内4555.91万元，1-2年545.22万元，2-3年439.85万元，3年以上549.65万元。
可变现净值；需要经过加工的存货，在正常生产经营过程中以所生产的产成品的估计售价减去至完工时估计将要发生的
成本、估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值。加盟或分销商等终端渠道的存货信息
8、品牌建设情况
公司是否涉及生产和销售品牌服装、服饰以及家纺产品
是□否自有品牌品牌名称 商标名称 主要产品类型 特点 目标客户群 主要产品价格带 主要销售区域 城市级别万事利 WENSLI 丝巾系列、围巾系列、领带系列、文创产品套装系列、床上用品系列、家居系列 高端丝绸文化品牌。聚焦于产品消费场景与中国文化中重要节日、仪式相结合，将中国丝绸与中国文化融合创新，讲好中国故事，塑造民族品牌。 满足于不同企业以及个人对不同节日和不同消费场景中的礼品，礼遇产品的需求 零售吊牌价198-23900元 全国 -万事利凤凰之家 WENSLIPHOENIX 丝巾系列、围巾系列、领带系列、家居系列、饰品系列 高端丝绸艺术品牌。将中国丝绸文化与现代设计相结合，采用非遗技艺，使用精湛的手工工艺制作。在融汇东西方的时尚设计理念的同时，通过优雅的东方美学传达文化精髓。 热衷于东方美学人群 零售吊牌价498-188000元 全国 -WENSLIHOME WENSLIHOME 丝巾系列、围巾系列、领带系列、文创产品套装系列、床上用品系列、家居系列 高端丝绸家居生活品牌。以“生活丝享家”为品牌理念，以高端丝绸为载体，倾力缔造真丝睡衣、真丝件套、蚕丝被、真丝配饰等真丝家居产品，倡导更加简约、典雅、时尚、健康的当代艺术生活，让私人空间，更有品质。 满足新兴阶层精致生活需求 零售吊牌价198-23900元 全国 -丝香门第 丝香門第 小分子蚕丝蛋白美妆产品 美妆品牌。使用自主提取小分子蚕丝蛋白技术，研发更适合国人的自然护肤产品，实现提亮、补水、美白、修复功能。 基础补水及敏感肌人群 零售吊牌价128-1290元 全国 -喜马东方 喜马东方 丝巾系列 "喜马东方"是AI定制专属丝巾的美学创意平台，运用人工智能技术洞察消费者的需求，设计出独一无二的专属丝巾，并可完成线下的快速生产和交付。 个性化定制人群 零售吊牌价1099-1999元 全国 -合作品牌品牌名称 商标名称 主要产品类型 特点 目标客户群 主要产品价格带 主要销售区域 城市级别 品牌及商标权权属 合作方名称 合作方式 合作期限被授权品牌品牌名称 商标名称 主要产品类型 特点 目标客户群 主要产品价格带 主要销售区域 城市级别 授权方 授权期限 是否为独家授权报告期内各品牌的营销与运营公司贯彻多品牌发展战略，建立清晰的品牌架构脉络，以“WENSLI”为主辅以多个子品牌全面发展。根据不同产品属性和目标客群，执行品牌差异化战略，实现各品牌清晰、聚焦和个性化定位。“万事利”主品牌专注开发文化创意产品，打造高端丝绸文化品牌，聚焦于产品消费场景与中国文化中重要节日、仪式相结合，将中国丝绸与中国文化融合创新，讲好中国故事，塑造民族品牌，满足不同企业以及个人对高端商务礼的需求。“凤凰之家”作为高端系列打造东方艺术之美，WENSLIHOME倡导更加简约、典雅、时尚、艺术的当代真丝居家生活；“丝香门第”专注小分子蚕丝蛋白美妆产品，“喜马东方”开启线上高端个性化定制。
公司以“蚕丝”为核心打造形式多样、内容丰富、涵义深刻的丝绸文化创意产品以及健康家居生活产品，通过强化产品形态功能及消费体验等方面的创意设计，开展个性化定制、柔性化生产，满足不同消费群体需要。涉及商标权属纠纷等情况□适用 不适用
9、其他
公司是否从事服装设计相关业务
是□否
自有的服装设计师数量 41 签约的服装设计师数量 0
搭建的设计师平台的运营情况 不适用公司是否举办订货会□是 否
五、非主营业务分析
适用□不适用
六、资产及负债状况分析
1、资产构成重大变动情况
2、主要境外资产情况
□适用 不适用
3、以公允价值计量的资产和负债
适用□不适用
4、截至报告期末的资产权利受限情况
七、投资状况分析
1、总体情况
适用□不适用
注：上海万事利文化有限公司投资500000元；上海万事利丝绸有限公司投资1000000元；江苏万事利文化科技有限公司投资1000000元；杭州帛阳新材料科技有限公司投资12250000元。
2、报告期内获取的重大的股权投资情况
适用□不适用
注：收购杭州帛阳新材料科技公司少数股东权益，帛阳公司为公司无水印花技术的研发平台。
3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况
□适用 不适用
4、以公允价值计量的金融资产
适用□不适用
5、募集资金使用情况
□适用 不适用
公司报告期无募集资金使用情况。
6、委托理财、衍生品投资和委托贷款情况
（1）委托理财情况
适用□不适用
报告期内委托理财概况
（2）衍生品投资情况
适用□不适用
1）报告期内以套期保值为目的的衍生品投资
适用□不适用核算具体原则，以及与上一报告期相比是否发生重大变化的说明 无程度上平抑原材料上涨对公司利润的不利影响。
公司远期电子合约交易的品种为茧丝，主要目的系减少公司生产经营所需原材料因价格波动可能造成的损失，存在如下风险：
（1）价格波动风险：生丝行情变动大，可能产生价格波动风险，引起账面损失。
（2）资金风险：远期电子合约交易按照公司相关制度中规定的权限下达操作指令，如投入
金额过大，可能造成资金流动性风险，甚至因为来不及补充保证金而被强行平仓带来实际损失。
（3）内部控制风险：远期电子合约交易专业性较强，复杂程度较高，可能会产生由于内控体系不完善造成的风险。
（4）政策风险：如果市场以及交易相关的政策、法律、法规发生重大变化，可能引起市场
波动或无法交易带来的风险。
公司应对远期电子合约交易业务的风险控制措施:
（1）公司根据生产经营实际状况严格控制远期电子合约交易业务规模，减少公司生产经营
所需原材料因价格波动可能造成的损失。
（2）公司严格控制远期电子合约交易的资金规模，不影响公司正常生产经营。严格按照公
司管理制度规定进行业务操作。
（3）公司已制定相关管理制度，对远期电子合约交易业务额度、品种范围、审批权限、内
部审核流程、责任部门和责任人、内部风险报告及处理程序等已作出明确规定，公司严格按照制度规定对各个环节进行控制。已投资衍生品报告期内市场价格或产品公允价值变动的情况，对衍生品公允价值的分析应披露具体使用的方法及相关假设与参数的设定 每月底根据市场公开报价确定公允价值变动损益。涉诉情况（如适用） 不适用衍生品投资审批董事会公告披露日期（如有)2023年04月27日2）报告期内以投机为目的的衍生品投资□适用 不适用公司报告期不存在以投机为目的的衍生品投资。
（3）委托贷款情况
□适用 不适用
公司报告期不存在委托贷款。
八、重大资产和股权出售
1、出售重大资产情况
□适用 不适用
公司报告期未出售重大资产。
2、出售重大股权情况
□适用 不适用
九、主要控股参股公司分析
适用□不适用
十、公司控制的结构化主体情况
□适用 不适用
十二、报告期内接待调研、沟通、采访等活动登记表
适用□不适用
接待时间 接待地点 接待方式 接待对象类型 接待对象 谈论的主要内容及提供的资料 调研的基本情况索引
2025年04月17日 上海证券报·中国证券网“路演中心”（https://roadshow.cnstock.com/） 网络平台线上交流 其他 在线投资者2024年年度报告网上业绩说明会 巨潮资讯网《投资者关系活动记录表》
十三、市值管理制度和估值提升计划的制定落实情况
公司是否制定了市值管理制度。
□是 否
公司是否披露了估值提升计划。
□是 否
十四、“质量回报双提升”行动方案贯彻落实情况
公司是否披露了“质量回报双提升”行动方案公告。□是 否
|
|